■楊穎樺/21世紀經濟報道2010.12.29
“律師是神圣之門，又是地獄之門”。憲法起草人胡喬木在全國第一次律師代表大會說過這句話，用在當代中國證券律師身上貼切至極。
隨著多層次資本市場的鋪開，證券律師作為資本市場“守門人”的作用越顯重要。
近日，證監會會同司法部發布的《律師事務所證券法律業務執業規則(試行)》和《律師事務所證券投資基金法律業務執業細則(試行)》，對律師從事各類證券法律業務應當遵循的基本執業規范做出明確、具體的規定，并將于明年元旦起實行。
記者從監管層了解到，2011年底前，證監會將會同司法部推出發行融資、并購重組、境外融資、證券公司業務、期貨公司業務等各項執業細則。
而監管層對于證券律師的監管行動也開始升級，2007年以來，證監會共對9家律師事務所的23名責任律師采取不同形式的監管措施。
獨立查驗成為重中之重
律師證券法律業務執業規則出臺的背后，是一個廣闊的市場。
證監會法律部主任黃煒指出，證券法律業務呈現明顯增長勢頭，2009年，共有198家律師事務所報送1060件法律意見書，分別比2006年增加近20%和51%。
然而，這個資本市場與保薦機構、會計師事務所等同樣重要的“把關人”領域，卻一直缺乏具體細化的規則體系。
“回顧以往的規定，仍稍顯宏觀與概括，較少對律師怎樣認識自身職責、如何從事證券業務進行指導與規范。”國浩律師集團事務所合伙人錢大治律師指出。
在此背景下，12月23日，證監會、司法部聯合發布《律師事務所證券法律業務執業規則(試行)》和《律師事務所證券投資基金法律業務執業細則(試行)》。“兩個規則的正式出臺，標志著律師證券法律業務執業規則體系的框架基本形成。”黃煒說。
從宏觀到細化，則是新規最大特色。
黃煒介紹執業規則體系建設的總體思路時指出，新規包括一個基本業務規則和若干個具體業務細則。內容分工上，基本業務規則解決“怎么做”的問題，業務細則解決“做什么”的問題，前者側重方法、程序，后者側重實體事項。
其中，律師的獨立查驗成為重中之重。
“《執業規則》要求律師對于收集證據材料等事項，應當親自辦理，不得交由委托人代為辦理；使用委托人提供材料的，應當對其內容、性質和效力等進行必要的查驗、分析和判斷。”黃煒指出。
此外，查驗方法也得到具化，新規具體規定了律師執業要采用查證、面談、書面審查、實地調查等各種方式，進行核查驗證的工作步驟、操作程序、關注要點。強化了審查原件、書面留痕、存疑追加查證程序等一整套查驗規則。
比如新規規定，待查驗事項只需書面憑證便可證明的，在無法獲得憑證原件加以對照查驗的情況下，律師應當采用查詢、復核等方式予以確認；待查驗事項沒有書面憑證或者僅有書面憑證不足以證明的，律師應當采用實地調查、面談等方式進行查驗，當律師采用面談方式進行查驗，應當制作面談筆錄。談話對象和律師應當在筆錄上簽名。談話對象拒絕簽名的，應在筆錄中注明。
IPO并購重組細則明年出臺
2010年末出臺的兩項新規，僅是律師證券法律業務執業規則體系的開始。
黃煒透露，證監會將會同司法部加快推進發行融資、并購重組、境外融資、證券公司業務、期貨公司業務等各項執業細則的制定工作，力爭明年底前形成比較完善的執業規則體系。
其中，IPO與再融資業務中的律師定位受到監管層重視。
證監會發行部副主任陸文山透露，下一步，要改變過去將IPO、再融資、公司債的相關法律業務雷同的狀況，突出其法律業務品種的不同以及專業特點，使其在風控把握和重點把關方面更具針對性。
其中，證監會大力發展的債券市場有望成為未來律師證券法律業務“藍海”。
“股票發行沒有太多變化，公司債則是千差萬別，可以擔保可以無擔保，可以有條款也可以無條款，今年可以是3A的明年則可能是2A+等。而涉及的擔保無擔保、是否可贖回、如何托管、債權人權益如何保護等問題，都需要律師參與搭建法律的架構。因此在這一過程中，債券融資和股權融資在法律方面的業務都要有所區分。”陸文山說。
9家律所23名責任律師
被采取監管措施
新規為律師證券法律業務劃出一片藍海之際，也為其設下嚴格的監管紅線。
黃煒指出，根據證監會近幾年對50多家律師事務所進行現場檢查，及對律師執業日常監管中掌握的情況，這些問題有方方面面的表現，包括內控制度執行不嚴，流于形式；敬業精神不足，甚至出現一些“低級”錯誤等，但最突出的還是有少數執業律師勤勉盡責不夠，核查驗證的有效性不強；專業精神不足，法律意見水平不高。
其指出，一些律師出具意見所依據的通過核驗驗證獲取的第一手證據資料較少，有的甚至僅憑委托人的說明就出具核查結論。業務中也存在執業標準不明確，部分法律意見書缺乏論證分析、流于形式，個別律師執業未能勤勉盡責、法律意見存在疏漏等問題。
在此背景下，監管層對于證券律師的監管行動開始升級，2007年以來，證監會共對9家律師事務所的23名責任律師采取不同形式的監管措施。
而未來，《執業規則》為監管機關履行監管職責提供依據后，這種監管紅線將會升級。
黃煒表示，證監會將嚴格執行規則的要求，切實加大對律師執業的監管。對發現的違規執業行為，堅決依法采取監管措施，情節嚴重的，還將依法作出行政處罰。
“明年證監會對證券市場法律問題處理態度將更加鮮明，處理也更嚴肅。”他說。